💡💡💡 $MRNA - Moderna 💉
נסיים את השבוע עם אירוע מיוחד ובלעדי לחברי הערוץ ! ⭐️
• היום מתארח בערוץ שלנו אורח מיוחד - חבר יקר, מנהל קרנות גידור מיומן בתחום הפארמה, עם רקורד מרשים ביותר - ואנליסט הפארמה הבכיר בישראל - אורי הרקשוביץ ! 👨🏫
עולם הביוטק יכול להיות מקום אכזרי מאוד - הרפתקאות מודרנה בארץ הביוטק ! 🩸
שלום חברים,
ב-$MRNA מפרסמים עדכון שכולו שחור משחור. 💬
עדכון הממחיש עד כמה עולם הביוטק יכול להיות מקום מסוכן, אכזרי וחסר רסן! ⛔
המניה משלימה היום ירידה של 60% מהשיא במאי השנה - וירידה של 85% מול השיא לפני 3 שנים! 🔽
👨🏫 אז מה היה לנו שם? 👨🏫
• אזהרת רווח עצבנית לשנה הבאה. ⚠️
• ההנחייה להכנסות מגיעה 20% מתחת לקונצנזוס. ⚠️
זה עליה ב-BURN של 500,000,000$. 📊
הפספוס נובע גם מהכנסות קורונה אבל מה שמאכזב יותר זו ההנחייה הנמוכה לחיסון החדש ל-RSV. 🔔
החברה מנסה לטפל בבעיה ע"י חיתוך של 5 מוצרים מהצבר. ✂️
זה מביא לחיסכון של כמיליארד דולר במו"פ, אבל רובו המכריע - ייושם רק ב-2027. 🗓
בנוסף - השקת החיסון התרפויטי עם MRK נדחה מ-2025 ל-2027, כשמשרד הבריאות האמריקאי מבקש מהחברה ניסוי מלא - ולא מוכן לאשר את המוצר על הפייז 2. ⛔️
🎢 ועכשיו מגיעים לכיף האמיתי! 🎢
החברה דוחה את התחזית לרווחיות מ - 2026 ל-2028! ❌
לחברה יש לסוף יוני - 8.5 מיליארד דולר מזומן, מול 1.3 מיליארד דולר חוב. 📊
ובקצב שריפת המזומנים הנוכחי: 🔥
המזומן צפוי להידלל לכ-6 מיליארד דולר בסוף שנה הבאה -> 4 מיליארד בסוף 2026, - > 2 מיליארד בסוף 2027, - > ולהספיק על הקשקש לנקודה בה החברה צופה רווחיות רק ב-2028 בתקווה שכלום לא ימשיך להשתבש. ☄️
החוב כמובן - נשאר גם נשאר. 👀
וזה כמובן אומר - שעוד גיהוק קל שבקלים ב-Execution - והחברה תצטרך לצאת לגיוס כספים. 💬
• זה גם מעיד על ניהול פיננסי לא אחראי בלשון המעטה.🔽
• וזה חברים - רע מאוד, מאוד. ❌
לסיכום - ✏️ החברה נמצאת במקום לא טוב. במקרים כאלו אנו מוצאים ש - פשוט להימנע. ⛈
אורי.
