אתמול דיווחה חברת בלום אנרג'י - 🧾
$BE ⚡️
הדוח היה פצצה!! 💥
החברה דרסה את ציפיות המשקיעים 🛡
- ההכנסות היו 751 מיליון דולר - הרבה מעבר לציפיות של 540 מיליון ✅
- הרווח למניה היה 0.44 - ×3 מהתחזיות של 0.13 ✅
- הרווח התפעולי היה 130 מיליון - ×3 מהתחזיות של 44 מיליון ✅
- שיעור הרווח התפעולי היה 33% - גבוה מהתחזיות של 29% ✅
החברה העלתה גם את הצפי לקראת הרבעון הבא ⭐
בקיצור דוח מעולה 🔘
הבנקים ובתי ההשקעות הגיבו בהעלאת מחירי היעד 📈
אותנו תפס סעיף מעניין בתוך הדוח של מורגן סטנלי 🔎
נסכם את הדוח: 📝
- מורגן סטנלי מעלה את מחיר היעד ל310$ 🔼
הבנק מנתח את הסיבה להעלאת מחיר היעד בשלושה סעיפים 3️⃣
1️⃣ הרחבת ביקוש אגרסיבית והאצת נתח שוק
- בעקבות ביקוש מתפוצץ במרכזי נתונים של AI ובשוק המסחרי והתעשייתי, החברה מעלה את תחזית ההכנסות לשנת 2030 מ-13.4 מיליארד דולר ל-17 מיליארד דולר 🪧
בנוסף, השותפות עם אורקל צפויה לספק לפחות 1.2GW של תאי דלק בין 2026 ל-2027 ⚡
תחזית סך המשלוחים לחמש השנים הבאות (2026-2030) עודכנה משמעותית ל-14.6GW, גידול של 30% לעומת התחזית הקודמת 😄
2️⃣ שיפור מבנה הרווחיות בעקבות מינוף תפעולי
- התחזית לשיעור רווח התפעולי לשנת 2026 הועלתה ב-500 נקודות בסיס ל-18%, כניסה לאזור הרחבת רווחים משמעותית. 📊
- הגדלת קיבולת הייצור מ-1GW כיום לכל מתקני הייצור הקיימים בקיבולת 5GW, להפחתת עלויות קבועות ומקסום יעילות הייצור. 🏭
שיעור רווח EBITDA של כ-20% ב-2026 צפוי לעלות ל-35-36% עד 2030, הודות להרחבת ההכנסות ומינוף הוצאות כלליות. ⚖️
החברה גם מצפה להפחתה מתמשכת בעלות הכוללת של מוצר והתקנה מ-1,910$/kW ב-2026 ל-1,724$/kW ב-2028, לשיפור התחרותיות במחיר. 🛫
3️⃣ הטבות מדיניות חזקות.
כאן בדיוק נכנס הסעיף המעניין!!
הטבות מס של כ-30% על השקעות בתאי דלק לפי חוק IRA האמריקאי, צפויות להימשך עד שנת 2030
הסעיף הזה מחזיר אותנו לפוסט הקודם שלנו שהזכרנו בו את בלום אנרג'י. 🔎
דיווחנו שם על כך שגיל סינרוס קנה מניות בלום אנרג'י בסכום שמגיע עד ל75,000$ 🛒
דיווחנו שם שגיל יושב בוועדה שעוסקת בקידום אנרגיה נקייה - וועדה שמקדמת בדיוק את החוקים שמטיבים עם חברות כמו בלום אנרג'י. 🔨
היום אנחנו רואים איך בפועל הטבות המס הללו משפיעות על רווחי החברה ותמחור המניה... 🧮
מריח כמו ניגוד עניינים❓